Третий шаг – это анализ чувствительности, сценариев и использование их при прогнозировании.
Анализ чувствительности
Цель анализа чувствительности – выявить наиболее важные внутренние переменные бизнеса, существенно влияющие на общую финансовую картину. Это метод, который оценивает влияние изменений в таких переменных, как продажи, расходы или процентные ставки, на результаты финансовой модели.
В финансовой модели важно провести анализ чувствительности, чтобы определить устойчивость модели к изменениям различных параметров. С помощью анализа чувствительности можно определить критические переменные, которые оказывают наиболее существенное влияние на результат модели, проанализировать уровень риска, связанный с каждой переменной, и принять соответствующие решения для снижения любых потенциальных рисков. Например, изменение издержек производства может существенно повлиять на прибыльность новой бизнес-модели, и проведение анализа чувствительности к этим переменным может помочь в определении соответствующей ценовой стратегии.
Анализ сценариев
Сценарный анализ – это инструмент, используемый для изучения различных ситуаций, результатов и рисков, с которыми бизнес может столкнуться в будущем. Процесс включает в себя определение ключевых переменных, которые могут оказать значительное влияние на бизнес, таких как изменения на рынке, в регулировании или экономические факторы. После определения этих переменных вы создаете различные сценарии, такие как наилучший вариант, наихудший вариант и наиболее вероятный вариант, чтобы оценить потенциальное влияние, которое они могут оказать на бизнес. Это поможет вам разрабатывать планы действий на случай непредвиденных обстоятельств и определять области, требующие большего внимания или ресурсов.
Например, если новый участник рынка или изменения нормативной базы являются ключевыми переменными бизнеса, то разработчик модели должен учесть их влияние и оценить, как бизнес отреагирует в такой ситуации.
Четвертый шаг. Изучив данные о новом направлении, связав их в финансовую модель, определив чувствительность и сценарии, переходим к прогнозированию эффективности бизнеса на определенный период, обычно от трех до пяти лет.
Прогнозы должны основываться на различных исходных данных, включая исторические данные, исследования рынка и тенденции в отрасли. Финансовая модель должна содержать различные сценарии, в том числе наилучший и наихудший, чтобы выявить потенциальные проблемы и возможности. Например, производственной компании, которая рассматривает перспективы выхода на новый рынок, потребуется учитывать изменения в затратах на сырье, себестоимости производства и влияние конкуренции.