Вторым важным этапом диагностики является анализ платежеспособности компании. Это способность бизнеса оплачивать свои долговые обязательства в долгосрочной перспективе. Платежеспособность бизнеса – это ключевая характеристика его финансовой стабильности. Для того чтобы понять, насколько платежеспособна компания, нужно рассчитывать такие коэффициенты, как коэффициент автономии, коэффициент финансовой независимости, коэффициент соотношения заемного капитала и собственных средств. Эти показатели помогают оценить, насколько сильно компания зависит от внешних источников финансирования, таких как кредиты и займы.
Следующим важным шагом является анализ рентабельности бизнеса. Рентабельность – это показатель эффективности использования капитала компании. Если рентабельность низка, это может свидетельствовать о том, что компания либо слишком высоко оценивает свои расходы, либо недостаточно эффективно использует свои ресурсы. Рентабельность можно измерить через коэффициенты рентабельности продаж, рентабельности активов и рентабельности собственного капитала. Эти показатели помогают определить, сколько прибыли компания генерирует на каждый потраченный рубль.
Ключевым аспектом диагностики является оценка денежного потока бизнеса. Операционный денежный поток отражает, насколько успешно компания управляет своей основной деятельностью, а свободный денежный поток – это средства, оставшиеся после всех необходимых инвестиций. Если компания имеет стабильный операционный денежный поток, это означает, что она способна генерировать деньги для покрытия своих обязательств и для дальнейшего роста. Однако если денежный поток отрицателен или нестабилен, это сигнализирует о возможных проблемах с ликвидностью и финансовой устойчивостью.
Основные финансовые показатели, которые нужно отслеживать
После того как проводится начальная диагностика финансового состояния компании, важно уделить внимание нескольким ключевым показателям, которые позволяют оперативно отслеживать здоровье бизнеса и вовремя выявлять проблемы. Каждый из этих показателей дает определенное представление о состоянии компании и помогает вовремя скорректировать стратегию.
Коэффициент ликвидности – один из самых важных показателей, который показывает, может ли компания выполнить свои краткосрочные обязательства. Его значение обычно должно быть выше 1, чтобы компания могла оперативно расплатиться с долгами. Однако не стоит забывать, что излишняя ликвидность может также свидетельствовать о том, что компания не эффективно использует свои ресурсы.