Глава 3. Малоизвестные индикаторы волатильности
Помимо широко известных индикаторов, таких как Bollinger Bands и ATR, существуют и менее известные, но не менее полезные индикаторы волатильности. Эти индикаторы могут предоставить дополнительные инсайты и помочь трейдерам в принятии решений. В этой главе мы рассмотрим один из таких индикаторов – Ulcer Index.
Ulcer Index – это индикатор, разработанный Питером Мартином, который измеряет "болезненность" коррекций, или "язвы", которые испытывает трейдер, когда цена актива падает по сравнению с предыдущими максимумами. Этот индикатор помогает оценить риск и стресс, связанные с держанием позиции в течение определенного периода.
3.1.1. Формула Питера Мартина: измерение глубины коррекций
Ulcer Index рассчитывается на основе глубины и продолжительности коррекций цены относительно предыдущих максимумов.
Ulcer Index измеряет среднеквадратичное отклонение цен от их предыдущих максимумов, что дает представление о том, насколько сильно цена падала и как долго длились эти падения.
– Интерпретация:
– Высокое значение Ulcer Index указывает на значительные и продолжительные коррекции, что может быть стрессовым для трейдера.
– Низкое значение указывает на более стабильное движение цены с меньшими коррекциями.
– Применение:
– Ulcer Index полезен для оценки риска и стресса, связанного с держанием позиции.
– Он может помочь трейдерам выбрать более подходящие активы или стратегии, которые минимизируют "болезненность" коррекций.
Ulcer Index предоставляет уникальный взгляд на волатильность, учитывая не только величину, но и продолжительность коррекций. Это делает его полезным инструментом для управления рисками и принятия обоснованных решений в торговле.
3.1.2. Использование в портфельном менеджменте: снижение просадок
Ulcer Index является полезным инструментом в портфельном менеджменте, так как он помогает оценивать и минимизировать просадки, которые могут возникнуть в портфеле. Просадки – это временные снижения стоимости портфеля, которые могут вызвать стресс у инвесторов и побудить их принимать нерациональные решения. Использование Ulcer Index позволяет управлять этими рисками более эффективно.